109028, Москва,
Хохловский пер. 16, стр. 1
  • eng
  • ru
language
Личный кабинет

Количественные выгоды от автоматизации финансовой и управленческой консолидации

В своей первой статье я подробно остановился на важности финансовой консолидации. Консолидированные цифры являются наиболее важной информацией, поступающей от публичных компаний, и критически важной информацией для принятия решений на уровне высшего руководства. Финансовый директор и его команда должны сосредоточиться на подготовке консолидированной информации как можно быстрее и с максимальным качеством. Это делает автоматизацию финансовой консолидации скорее необходимой, чем желательной.

В этой статье я расскажу о потенциальных количественных преимуществах автоматизации финансовой и управленческой консолидации.

Говоря об автоматизации, обычно довольно легко рассчитать ее стоимость, но очень сложно оценить ее преимущества. Стоимость автоматизации (мы обычно называем ее TCO – общая стоимость владения), как правило, складывается из платы за лицензии на программное обеспечение (сейчас в связи с использованием облачных решений дополнительные затраты на оборудование необходимы все реже и реже), услуг по внедрению, а также затрат на дальнейшее обслуживание и консультационную поддержку.

Чтобы оценить все эти затраты, необходимо запросить оценку у нескольких поставщиков ПО и нескольких интеграторов. Программное обеспечение можно приобрести на основе подписки с ежегодной оплатой, что позволит снизить единовременные капитальные затраты и заменить их регулярными операционными расходами.

Однако финансовому директору бывает сложно обосновать необходимость затрат на внедрение, ссылаясь только на качественные характеристики (быстрое закрытие, более надежная информация и т. д.). Я бы рекомендовал попробовать также оценить количественные характеристики и связать их с качественными изменениями. В идеале это привело бы к расчету рентабельности инвестиций (ROI) от реализации.

Исходя из нашего опыта, мы предлагаем следующие 6 простых показателей, помогающих оценить эффект от автоматизации финансовой консолидации.

Качественная характеристика

Количественная характеристика

Потенциальная ценность

Более быстрое закрытие, лучшая аналитика, больше времени для анализа — все это приводит к более быстрому и лучшему принятию решений

Более высокая прибыль

Не менее 1% валовой прибыли

Стоимость аудита, связанная с улучшением систем внутреннего контроля

Снижение платы за аудит

Не менее 10 % от платы за аудит за второй год и далее

Лучшее восприятие со стороны акционеров и инвесторов

Более высокая оценка бизнеса

0,5% от стоимости акционерного капитала

Лучшее восприятие со стороны кредиторов

Снижение стоимости заимствований

Не менее 10% стоимости заимствований

Более частое закрытие финансовой отчетности, меньше рутинной работы, больший объем анализа приводят к более эффективной работе команды финансовой консолидации

Снижение затрат на персонал

До 50% затрат на персонал финансовой консолидации

Качество финансовой отчетности

Спокойствие высшего руководства

Бесценно

Давайте обсудим преимущества более подробно.

Более быстрое закрытие и лучшая аналитика для принятия решений. Целью финансовой отчетности является предоставление актуальной информации для эффективного распределения ресурсов. Чем более разрозненным становится бизнес, тем больше времени требуется на подготовку консолидированной финансовой отчетности. Например, для клиента, имеющего 30-50 дочерних компаний, финансовая консолидация в MS Excel может занять до одного месяца, за которые ценность и актуальность финансовой информации резко снижается.

Просто сравните это с финансовой консолидацией за 5 дней с момента окончания отчетного периода с использованием автоматизированных решений. Чтобы доказать преимущества автоматизации финансовой консолидации, финансовый директор должен найти хоть один случай за последние пару лет, когда месячная задержка в отчетности действительно имела значение, и оценить его с точки зрения валовой прибыли или любого другого коэффициента рентабельности. Большинство наших клиентов доказали необходимость автоматизации, повлияв на валовую прибыль как минимум на 1%.

Снижение платы за аудит. Объем работы аудитора и размер вознаграждения существенно зависят от качества внутреннего контроля клиента. Чем лучше внутренний контроль финансовой отчетности у клиента, тем меньше работы должен выполнить аудит и тем большую скидку аудитор может предоставить на гонорары за аудит. Автоматизация финансовой консолидации – лучшее подтверждение эффективности внутреннего контроля за отчетностью. Конечно, аудитор должен провести детальную проверку автоматизации консолидации, и это обычно приводит к увеличению платы за аудит в первый год аудита, но впоследствии вы можете легко попросить скидку 10-20% от платы за аудит.

Лучшее восприятие акционерами и более высокая оценка бизнеса. Оценка бизнеса часто является серой областью: компании с хорошими фундаментальными показателями могут недооцениваться рынками, в то время как быстрорастущие стартапы с отрицательной рентабельностью переоцениваются. Ценность, которую внешние инвесторы приписывают капиталу компании, часто зависит от их восприятия, от того, как они видят компанию, нравится им это или нет.

Наличие регулярной финансовой информации высокого качества, предоставляемой бесплатно и не содержащей ошибок, всегда является хорошим знаком для инвесторов. Это как в соцсетях, скажем, в Инстаграме: если ты не публикуешь регулярно качественный контент, о тебе начинают забывать подписчики. Консолидированная финансовая или управленческая информация представляет собой такой же высококачественный контент в области финансов.

Лучшее восприятие со стороны кредиторов и снижение финансовых затрат. Стоимость долга является функцией общих ставок по займам в конкретной стране и кредитных рисков конкретной отрасли и компании. При обсуждении процентной ставки финансовый директор может эффективно управлять лишь небольшой ее частью, связанной с самой компанией и кредитным риском, который банкиры с ней связывают.

В целом, чем больше компания, тем ниже стоимость долга. Для группы компаний зачастую дешевле взять кредит на холдинговую компанию, чем на дочернюю. Используя в процессе переговоров консолидированную финансовую отчетность, финансовый директор может существенно снизить процентные ставки.

Далее банкиры часто используют различные финансовые ковенанты для повышения качества кредита. Например, кредитный договор может содержать условия об определенных уровнях оборотных активов или EBITDA к заемным средствам. Все эти финансовые ковенанты обычно рассчитываются на основе консолидированной финансовой информации.

Наконец, чем более публичным является заимствование, тем оно дешевле. Стоимость заимствования у банка всегда выше стоимости публичного заимствования (например, путем выпуска облигаций, торгуемых на бирже). Наличие консолидированной финансовой отчетности является обязательным условием для публичного обращения долга или капитала компании.

Меньшие затраты на персонал. Неавтоматизированная сводная финансовая и управленческая отчетность отнимает много времени и затрагивает многих сотрудников компании. Автоматизация сокращает объем рутинной работы, освобождая время на выполнение более ценных и интересных задач, связанных с анализом и поддержкой управленческих решений финансовой командой. По нашим оценкам, полученная экономия составит до 50 % от общих затрат на персонал (включая гонорары за набор) команды финансовой отчетности.

Качество финансовой отчетности и спокойствие высшего руководства. Как отмечалось ранее, консолидированная финансовая информация часто является единственной финансовой информацией, доступной внешнему миру, кредиторам и акционерам. Информация настолько важна, что законодательство большинства стран предусматривает суровое наказание за предоставление вводящей в заблуждение информации. Таким образом, качество финансовой информации влияет на душевное спокойствие финансового директора и генерального директора, подписавших ее, что, по нашему мнению, бесценно. Высшее руководство при любых обстоятельствах должно полностью доверять консолидированным финансовым данным.

Конечно, все приведенные выше оценки являются предметом суждения и могут варьироваться в каждом конкретном случае. Но я надеюсь, что они окажутся полезными для финансового директора, чтобы доказать необходимость автоматизации другому высшему руководству, включая генерального директора.

В следующей статье я опишу обычную ИТ-архитектуру финансовой консолидации.




Подписывайтесь на рассылку новостей и публикаций
Будьте всегда в курсе событий и последних новостей
Разработка и продвижение сайта SEO Lebedev